株～企業情報・おすすめ銘柄

*08:55JST 前場に注目すべき3つのポイント～ハイテク株からバリュー株へのローテーション～ 12日前場の取引では以下の３つのポイントに注目したい。 ■ハイテク株からバリュー株へのローテーション ■ファーストリテ、24/8上方修正 営業利益4750億円←4500億円 ■前場の注目材料：リンテック、EUVペリクルのサンプル提供開始、半導体微細化に貢献 ■ハイテク株からバリュー株へのローテーション 12日の日本株市場は、売り一巡後の底堅さを見極める相場展開になりそうだ。11日の米国市場は、NYダウが32ドル高、ナスダックは364ポイント安だった。6月の米消費者物価指数（CPI）が予想を下回ったことから、米連邦準備理事会（FRB）による利下げ期待が高まり、金利動向に敏感な不動産などが買われ、NYダウは終日堅調に推移した。一方で、半導体株への利益確定の売りが強まるなど、ナスダック指数は下落した。シカゴ日経225先物清算値は大阪比810円安の41560円。円相場は1ドル159円10銭台で推移している。 シカゴ先物にサヤ寄せする形から、売り先行で始まることになりそうだ。為替市場ではCPIに合わせて介入観測が浮上するなか、一時1ドル＝157円台に円高が進行した。日米金利差縮小が意識されるなかでリバランスの動きが強まり、日経225先物はナイトセッションで一時41500円まで売られる場面もみられた。過熱感が警戒されていたが、急ピッチの下落によって先物市場ではヘッジの動きが強まりそうである。 まずは売り一巡後の底堅さを見極めたいところであろう。これまでの急ピッチの上昇に対する反動安の範囲内であり、押し目待ち狙いの買い意欲は強いと考えられる。米国ではエヌビディアなど半導体株が軒並み売られたほか、アップルやマイクロソフト、アマゾン・ドット・コム、メタプラットフォームズなど大型テック株も下落しており、日経平均型の重荷になろう。一方で、バリュー株などTOPIX型には買いが入りやすいと考えられる。 また、ナスダック指数は8営業日ぶりに下落したが、中小型株で構成するラッセル2000は大幅に上昇した。東京市場においても出遅れ感の強いグロース250の動向が注目されそうである。同指数は足もとでリバウンドをみせているが、下向きで推移する75日線に上値をおさえられている。同線を突破してくるようだと、中小型株を見直す動きが強まる可能性はありそうだ。 そのほか、ファーストリテ<9983>が上方修正を発表したことから買いが期待されやすく、日経平均株価を下支えする展開が期待される。ハイテク株も売り一巡後の底堅さがみられるようだと、押し目買いの好機との見方に向かわせよう。 ■ファーストリテ、24/8上方修正 営業利益4750億円←4500億円 ファーストリテ<9983>は2024年8月期業績予想の修正を発表。売上収益は3兆300億円から3兆700億円、営業利益を4500億円から4750億円に上方修正した。国内ユニクロ事業は暖冬の影響で秋冬商品が低調だったものの、例年より気温が高い傾向が続き、夏物販売は堅調。あわせて24年8月期の配当予想も上方修正した。 ■前場の注目材料 ・日経平均は上昇（42224.02、+392.03） ・NYダウは上昇（39753.75、+32.39） ・米原油先物は上昇（82.62、+0.52） ・米長期金利は低下 ・米国のインフレ沈静化期待 ・東証による企業価値向上の要請 ・リンテック<7966>EUVペリクルのサンプル提供開始、半導体微細化に貢献 ・トヨタ自<7203>北米EV充電網に出資、30年めどポート3万基設置 ・セイノーHD<9076>T2など3社で、貨物トラック自動運転、高速道で実証 ・三井物産<8031>UAEでLNG参画、設備投資880億円 ・三菱電機<6503>ソリューションに軸足、デジタル基盤活用 ・森六HD<4249>森六テクノ、加熱プレス加飾の提案強化、箔の改良で凹凸も ・マークラインズ<3901>深?に子会社設立、情報基盤事業を拡大 ・栗本鉄工所<5602>橋梁型枠を簡易補修、新工法 ・ファナック<6954>米に新拠点、FA販売・保守対応 ・BIPROGY<8056>価格表示を自動で変更、見切り業務不要に ・キヤノン<7751>部品のリユース率9割、再生複合機新製品2種 ・堺化学工業<4078>医薬品増強、原液・中間体で開発製造受託の拡大狙う ・三井不動産<8801>物流8施設新設、ロジ事業累計1.2兆円投資 ・大阪ガス<9532>武雄蓄電所に出資、九州の電力系統安定化 ・三菱ケミカルG<4188>OPS値上げ、21日から ☆前場のイベントスケジュール ＜国内＞ ・特になし ＜海外＞ ・時間未定　中・6月輸出（前年比予想：+8.0％、5月：+7.6％） ・時間未定　中・6月輸入（前年比予想：+2.5％、5月：+1.8％） 《ST》

*14:53JST ＩＸナレッジ Research Memo（3）：IT市場が拡大するなか、IT人材不足は深刻化する見込み ■アイエックス・ナレッジ<9753>の市場環境 国内IT市場は堅調な成長を続けており、ハードウェア、ソフトウェア、サービスを含むIT市場は、今後も2～3%前後の安定成長が続くと予想されている。今後の成長ドライバーと期待されるのが、製造業などではDXに対するIT投資案件、金融業では「FinTech」を活用したサービス、通信関連では5G（第5世代移動通信システム）関連である。情報セキュリティなどに対するニーズの増大及びビッグデータ、IoTなどの新しい技術やサービスの登場も、市場拡大を後押しする可能性が高い。 同社は、クラウドサービスに関連する基盤構築などを得意としている。国内企業のクラウドサービスの利用状況では、2015年以降、毎年3ポイント程度利用率が上がっており、2022年には44.9%となった。2024年のデータは未定ではあるが、この傾向が続いていると仮定すると約50%に達していると想定され（フィスコ試算）、クラウドシステムが主流となる時代が近づいていると考えられる。クラウド化を進める要因としては、資産、保守体制を社内に持つ必要がない、どこでもサービスを利用できる、初期導入コストが安価、安定運用、情報漏えいなどに対するセキュリティが高くなる、などが指摘されている。 市場の拡大やITニーズが多様化するなかIT人材の需要は高まっているものの、国内の人材供給力が低下することから、IT人材不足はより一層深刻化する可能性が高い。みずほ情報総研(株)（現 みずほリサーチ&テクノロジーズ）が2019年3月に公表した「IT人材需給に関する調査」（経済産業省委託事業）によると、2018年時点で約22万人のIT人材が不足しているが、今後IT人材不足は一段と深刻化し、2030年には約45万人まで拡大すると予想されている。同社のビジネスモデルは「IT人材の供給」の側面もあり、今後も同社への期待は高まることが見込まれる。 システムインテグレーターはSIer（エスアイヤー）とも呼ばれ、システムの開発・運用・保守を行う会社である。メーカー系、ユーザー系、独立系に分類され、同社は独立系に属する。メーカー系SIerはコンピュータなどのハードウェアを製造していたメーカーがSIも行うようになった企業であり、NEC<6701>、日立製作所、東芝<6502>、日本アイ・ビー・エム(株)などが代表例となる。中堅SIerにとっては、競合にも顧客にもなる。ユーザー系SIerは銀行、保険、通信、商社など大手企業の情報システム部が独立し、親会社や系列会社だけでなく、他社からの仕事も請け負うようになった企業であり、みずほリサーチ&テクノロジーズやNTTデータ、伊藤忠テクノソリューションズ<4739>などが代表例となる。中堅SIerにとっては、メーカー系SIer同様に競合にも顧客にもなる。なお、同社の属する独立系SIerは、BIPROGY<8056>やSCSK<9719>などが競合となる。 （執筆：フィスコ客員アナリスト　角田秀夫） 《SO》

*07:15JST 前日に動いた銘柄 part1　売れるネット広告、藤田観光、地主など 銘柄名<コード>18日終値⇒前日比 トラースOP<6696> 685 +71 信用規制の臨時措置が解除。 FIG<4392> 340 +10 pluszero<5132>と包括的な提携を開始したと発表。 売れるネット広告<9235> 2315 +212 上場1周年記念株主優待の実施を発表。 リカバリー<9214> 1493 +78 発行済株式数の4.95％上限の自社株買いを発表。 PSOL<4450> 3100 +100 1株を2株に分割すると発表。 カルナバイオ<4572> 404 +24 2024年欧州血液学会（EHA）で次世代型BTK阻害剤AS-1763のポスター発表。 藤田観光<9722> 7120 +1000 再編思惑や四季報の業績上方修正など材料視。 曙ブレーキ工業<7238> 178 +22 リファイナンス資金借入契約締結を引き続き買い材料視。 地主<3252> 2607 +317 大和証券では投資判断を新規に「1」格付け。 日本電波工業<6779> 1223 +115 電子部品株上昇の流れが波及する格好か。 DOWA<5714> 5711+313 グループ再編への思惑などを材料視か。 イーレックス<9517> 724 +49 特に材料なく買い戻しが主導の展開か。 TDK<6762> 9423 +560 全固体電池向け新材料を開発と報じられる。 BIPROGY<8056> 4394 +219 5月にかけて大きく開けた窓埋めの動きに。 デクセリアルズ<4980> 7666 +334 アップル効果への期待感が続く。 東京精密<7729> 12390 +565 半導体後工程関連として関心高まる方向で。 JESHD<6544> 2530 +106 東海東京証券では新規に買い推奨。 インフォコム<4348> 6030 +290 ブラックストーンが1株6000円前後でTOBと伝わる。 TIS<3626> 2942 +101.5 みずほ証券では投資判断を格上げ。 パーク24<4666> 1576.0 +78.0 上半期堅調決算を見直しの動きに。 ミガロHD<5535> 4260 -700 東証では信用規制の臨時措置を発表。 K＆Oエナジーグループ<1663> 3795 -375 高値圏で利食い売りが集まる格好にも。 マネジメントソリューションズ<7033> 1315 -90 通期業績下方修正を引き続きネガティブ視。 ミマキエンジニアリング<6638> 2023 -115 5月以降の水準訂正にも一服感か。 メルカリ<4385> 2027.5 -66.5 大和証券では目標株価を引き下げ。 武田薬品工業<4502> 4044 -123 ソチクレスタットの試験結果をマイナス視。 《CS》