株～企業情報・おすすめ銘柄

*09:23JST 個別銘柄戦略:あいHDや野村マイクロなどに注目 昨日14日の米株式市場でNYダウは207.33ドル安の.43,750.86、ナスダック総合指数は123.07pt安の19,107.65、シカゴ日経225先物は大阪日中比390円高の38,970円。為替は1ドル＝156.30-40円。今日の東京市場では、上期営業利益が60.9％増と上期の13.4％増から増益率が拡大したオイシックス<3182>、上期営業利益が前年同期比2.1倍となったTREHD<9247>、第3四半期営業利益が9.7％増で配当方針の変更と初配実施を発表したギフティ<4449>、25年3月期業績予想を上方修正したネットプロHD<7383>、25年3月期業績と配当予想を上方修正したゆうちょ銀行<7182>、25年3月期業績目標と配当予想を上方修正し発行済株式数の2.34.96％上限の自社株買い・2.18％の自社株消却も発表した三菱UFJ<8306>、25年3月期業績予想を上方修正し発行済株式数の7.8％上限の自社株買いも発表したかんぽ生命保険<7181>、25年3月期業績と配当予想を上方修正し発行済株式数の3.3％上限の自社株買いも発表したコンコルディア<7186>などが物色されそうだ。一方、第1四半期営業利益が24.4％減となったあいHD<3076>、上期営業利益が72.9％減となった野村マイクロ<6254>、同じく15.0％減となったアマダ<6113>、上期営業利益が24.2％減と第1四半期の24.4％増から減益に転じた円谷フィHD<2767>、24年12月期収益と売上総利益予想は上方修正だが調整後営業利益と純利益予想を下方修正した電通グループ<4324>などは軟調な展開が想定される。 《CS》

*09:31JST 前場に注目すべき3つのポイント～波乱展開のなかで押し目狙いのタイミングを探る～ 30日前場の取引では以下の３つのポイントに注目したい。 ■波乱展開のなかで押し目狙いのタイミングを探る ■DCM 、2Q営業利益 18.3％増 210億円 ■前場の注目材料:クボタ、リードタイム半減、石化プラント向け反応管 ■波乱展開のなかで押し目狙いのタイミングを探る 30日の日本株市場は、波乱の展開が見込まれるが、急落後の買いのタイミングを探ることになりそうだ。27日の米国市場はNYダウが137ドル高、ナスダックは70ポイント安だった。8月の個人消費支出（PCE）価格指数で、PCEコア価格指数が予想を下回ったことから、米連邦準備理事会（FRB）による大幅利下げ観測が高まった。一方で、ナスダックは半導体のエヌビディアの下落が重荷となった。シカゴ日経225先物清算値は大阪比2400円安の37450円。円相場は1ドル142円60銭台で推移している。 日経平均株価はシカゴ先物にサヤ寄せする形から、大幅に下落して始まることになりそうだ。自民総裁選では日銀の利上げに批判的な立場の高市氏がトップで決選投票に進んだことで、為替市場では円安が進行し、日経平均株価は終盤にかけて上げ幅を広げ、連日で高値引けとなっていた。日経225先物は一時39900円まで買われていたが、決選投票で石破氏が逆転したことで、高市氏の勝利を織り込んだポジションが一気に剥がれ、ナイトセッションでは急落する形となった。 日経225先物はナイトセッションで2400円を超える急落となったことで、朝方はインデックスに絡んだ売りが集中することで、幅広い銘柄が売り気配からのスタートになりそうだ。日経平均は直近2日間の急伸部分を帳消しにすることになろうが、これにより一気に需給整理が進展する可能性はあるだろう。オーバーシュート気味に下落する可能性は高く、売り一巡後は改めて新政権による政策期待が高まると考えられるため、押し目狙いのタイミングを探ることになりそうだ。 物色としてはインデックスに絡んだ売りから品薄銘柄についてはイレギュラー的な価格形成になりやすく、リバウンドを狙った押し目買いに向かわせよう。また、今後は新政権による政策が明らかになるにつれて、関連銘柄を探る動きもみられそうだ。為替にらみのなか、輸出関連は手掛けづらくさせそうだが、足もとの円安進行で利食いに押されていた内需系の銘柄へのリバウンドも意識されそうである。 ■DCM 、2Q営業利益 18.3％増 210億円 DCM<3050>が発表した2025年2月期第2四半期業績は、営業収益が前年同期比16.5％増の2877.74億円、営業利益は同18.3％増の210.81億円だった。マスクなど衛生用品の需要は低下しているが、節約志向に対する企画品強化によって、トイレットペーパーなどの紙関連商品や洗剤は好調に推移した。防災意識の高まりにより、家具転倒防止用品などの防災用品やポータブルバッテリー、ヘルメットなどが好調に推移。 ■前場の注目材料 ・日経平均は上昇（39829.56、+903.93） ・NYダウは上昇（42313.00、+137.89） ・米原油先物は上昇（68.18、+0.51） ・米長期金利は低下 ・米国のインフレ沈静化期待 ・活発な自社株買い ・東証による企業価値向上の要請 ・クボタ<6326>リードタイム半減、石化プラント向け反応管 ・ライオン<4912>日用品4社、温室ガス排出量実測値の共通流通基盤を実証 ・三井住友<8316>三井住友銀行など、金融・決済の新興に出資、DX支援基盤構築 ・SBI<8473>台湾PSMCとの提携解消、宮城工場新設は維持 ・上組<9364>川崎汽船、物流子会社を持ち株会社化、47％株取得 ・三菱重<7011>JAXAと、メーンエンジン3基形態「H3」、来年度打ち上げ ・川崎重<7012>防衛事業のガバナンス強化、社長直轄組織新設 ・パナHD<6752>AI開発効率化でスタートアップと協業、学習時間30％減 ・ダイヘン<6622>停車中にワイヤレス充電、三菱ふそうトラック・バスなどと来年実証 ・アマダ<6113>生産・調達改革を加速、レーザー加工機30％増強 ・SMC<6273>オートスイッチ開発、給電・通信を無線化 ・タクマ<6013>グループの日本サーモエナー、バイオボイラ製造2社を買収 ・OSG<6136>社長・大沢伸朗氏、微細精密加工分野を開拓 ・浜松ホトニクス<6965>創薬スクリーニング工程向け細胞解析装置、最短21分 ・三菱重<7011>CO2回収装置4種、モジュール化で工期短縮 ・日揮HD<1963>石油資源開発など8社で、マレーシアでCCS事業受託 ・楽天G<4755>楽天経済圏の顧客解析、データ活用基盤提供、企業の意思決定支援 ・ローム<6963>体積1000分の1のテラヘルツ波発振・検出デバイス ・住友金属鉱山<5713>グループのサイコックス、8インチSiC基板を量産、鹿児島に設備 ☆前場のイベントスケジュール ＜国内＞ ・08:50　8月鉱工業生産速報値（前月比予想：-0.5％、7月：+3.1％） ＜海外＞ ・10:30　中・9月製造業PMI（予想：49.5、8月：49.1） ・10:30　中・9月非製造業PMI（予想：50.5、8月：50.3） 《ST》

*16:22JST 【注目銘柄ダイジェスト】：AIメカテックがストップ高比例配分、良品計画が大幅反落 <7453> 良品計画 2535.5 -172.5 大幅反落。前日に8月の海外月次動向を発表している。海外主力の東アジア事業は既存店売上高が前年同月比6.2％減となり、8カ月連続での前年割れとなっている。客数が同1.3％増加した一方、客単価が同7.4％低下している。とりわけ、中国大陸の月次売上は同12.0％減と低調、3カ月連続での2ケタ減となっている。中国個人消費低迷の長期化が警戒視される状況となっているようだ。 <7505> 扶桑電通 2000 +163 大幅反発。24年9月期の業績上方修正を前日に発表している。営業利益は従来予想の13億円から17.7億円、前期比40.5％増にまで引き上げ。大口案件の前倒しや小口案件の積上げなどによりオフィス部門の売上高が想定を上回る見込みとなっているようだ。第3四半期までの状況から業績上振れは想定線であるが、年間配当金計画も従来の63円から88円にまで引き上げており、ポジティブな反応が先行している。 <6532> ベイカレント 4891 +61 大幅反発。岡三証券やJPモルガン証券で目標株価引き上げの動きが観測されているようだ。岡三証券では投資判断「強気」を継続し、目標株価を4900円から5700円に引き上げた。コンサルティング単価の見通しを引き上げて業績予想を若干上方修正したほか、悪材料が上期で出尽くすとみていること、成長確度が高まることで26年2月期の業績が意識されるとみていることなどから、バリュエーション水準も引き上げたもよう。 <6113> アマダ 1370.5 -75 大幅続落。SMBC日興証券では投資判断を「1」から「2」に、目標株価も1900円から1600円に引き下げた。国内中小企業の資金繰り悪化や補助金効果剥落で、受注高や営業利益は弱含んでいるが、今後も国内補助金効果が剥落することで国内需要は低迷、生産調整が長期化するとみている。そのため、25年3月期の会社業績計画未達を予想、新製品効果による粗利率改善ストーリーへの期待値を織り込みづらい局面と。 <6702> 富士通 2802 +14 反発。前日にはIR Dayが開催されているもよう。会社側では2025中期経営計画のサービスソリューションの調整後営業利益目標3600億円の達成に自信を深め、上積みしたいともしている。3つの成長ドライバ事業で計数目標がクリアとなっているようだ。野村證券では、独自のUvanceにより利益成長力が高まっている点を評価として、投資判断「バイ」を継続、目標株価を2850円から3300円に引き上げている。 <6227> AIメカテック 2201 +400 ストップ高比例配分。海外の大手半導体関連メーカーから、ウエハハンドリングシステムの大口受注を獲得したと発表した。同システムは、半導体製造におけるウエハの薄化・積層化に対して重要なプロセスの一つを担うものであるようだ。受注金額は約120億円で、売上計上予定は25年6月期から26年6月期にかけてとなるもよう。24年6月期の連結売上高実績154億円からみて、インパクトは大きいとの見方が強いようだ。 <3657> ポールHD 420 +8 大幅続伸。前日に上半期決算を発表、営業益は3.6億円で前年同期比36.2％減となり、従来予想の1.2億円の赤字を大幅に上回った。海外での業界環境の回復、事業整理に伴う一時費用の後ろ倒しなどが背景。一方、通期予想は従来の22.1億円から18億円に下方修正、一部EC大型案件の終了や一部ゲームメーカーにおいて新規タイトルの開発中止、延期する動きがあるようだ。ただ、もともと通期計画未達懸念は反映済み。 <3903> gumi 318 +15 大幅反発。前日に第1四半期決算を発表、営業損益は0.7億円で前年同期比6.4億円の赤字から黒字転換。四半期ベースでは6四半期ぶりの営業黒字に。コスト適正化が進んだことで収益率が向上する形に。モバイルオンラインゲーム事業では既存タイトルが増益となり、運用コスト削減で「アスタタ」の赤字幅が大幅縮小。ブロックチェーン等事業でも、「ファンキルオルタナ」は下振れるもその他タイトルの開発コストが減少。 <8031> 三井物産 2837 +11 反発。現在実施中の自己株式取得に関して、取得枠の増額及び期間の延長を発表、ポジティブ視された。4000万株、2000億円を上限とする自社株買いの実施を5月1日に発表、取得期間は5月2日から9月20日までとしていた。本日、取得価額の上限金額を4000億円とすること、及び取得期間を25年2月28日まで延長することを発表している。新たに買付けを行う自己株式についても全株消却するとしている。 <6966> 三井ハイテク 783.7 -150 ストップ安。前日に上半期の決算を発表、営業利益は78.5億円で前年同期比6.9％減となり、通期予想は従来の210億円から130億円、前期比28.3％減に下方修正している。電子部品事業は市場回復を見込んだ想定から大幅に業績が悪化、電機部品事業においても、主要顧客の生産調整や中国市場での日系自動車各社の販売台数減少から想定を下回るようだ。予想以上に大幅な下方修正に対しネガティブサプライズが先行。